Всегда 0<0<0<.
Для pp или pp получаем тривиальные случаи всегда убыточного И-процесса или всегда только прибыльного И-процесса, соответственно. Такие случаи рассматривать не будем.
Также в этой книге иногда параметр p будет для удобства выражаться в процентах (ppp).
Ещё два параметра И-ящика, это доля прибыли α и доля убытка α. Эти параметры показывают, на сколько изменится α по отношению к αα:
Другими словами:
Всегда α>0.
Если α=0, то И-процесс никогда не будет прибыльным. Этот случай в книге не рассматривается.
Всегда 0<0<0<. Если 0<, то на убыточном цикле теряется вся сумма 0<0<, вошедшая в И-ящик, то есть получается 0<0<. Такое происходит, например, в казино при игре в европейскую рулетку.
При β=0, И-процесс никогда не будет убыточным. Этот случай в книге также не рассматривается.
Теперь понятно, почему всегда SSSS. Равенство между S и SS возможно, только если или S или S.
Также в этой книге, для удобства, иногда эти параметры α и α будем выражать в процентах, например, α.
2.1.2. Соотношение между параметрами И-ящика
Если И-процесс представляет собой игру в казино, например, в рулетку со ставками на одну и ту же комбинацию чисел, то все три параметра α, α и α являются жестко заданными. Игрок не может их поменять.
Но если игрок в рулетку начнет ставить на другое количество чисел, то получается другой И-процесс с другими значениями α, α и α. Таким образом, при игре в рулетку все три параметра α, α и α жестко связаны друг с другом и не могут принимать любые значения по отношению друг к другу.
Далее будет показано, что это сильно ограничивает применение стратегии Мартингейла в рулетке и подобных играх.
Гораздо лучше ситуация в бинарных опционах. В бинарных опционах жестко фиксированы только параметры α и α. А параметр α трейдер может менять за счет выбора того или иного метода прогнозирования биржевых цен. То есть с одними и теми же α и α могут существовать много разных И-процессов с разными значениями параметра α.
Это открывает более богатые возможности применения стратегии Мартингейла в бинарных опционах.
Но самые богатые перспективы у стратегии Мартингейла на Форексе и на фондовой бирже. Здесь трейдер может менять не только параметр p, но и параметры p и p за счет выбора уровней ордеров TakeProfit и StopLoss. То есть можно создавать И-процессы с самыми разными сочетаниями параметров p, p и p.
2.2. Особенности области применения Мартингейла на бирже
Как уже было сказано выше, управление капиталом в стратегии Мартингейла происходит путем определения нужной величины SS на каждом цикле при фиксированных параметрах S, S и S.
Иногда в литературе по Форексу рассматривается такая стратегия, где величина SS в И-процессе никогда не меняется, а меняются параметры S и S. Изменение этих параметров происходит по принципу очень похожему на стратегию Мартингейла.
Но в данной книге такие И-процессы не рассматриваются. Считается, что в конкретном И-процессе параметры α и α строго фиксированы. Переход к другим параметрам α и α означает переход к другому И-процессу.
Само же изменение величины SS может происходить любым способом. Например, на Форексе и на фондовой бирже можно увеличить величину SS за счет собственных средств трейдера, а можно и за счет заемных средств, то есть за счет изменения величины кредитного плеча.
Вариант с изменением размера кредитного плеча менее удобный. Ведь брокеры редко предоставляют всю необходимую линейку кредитных плеч.
При использовании стратегии Мартингейла с изменением размера кредитного плеча, трейдер должен формально считать стартовым капиталом сумму своего стартового капитала и, плюс, полный заемный капитал, которым он может воспользоваться.